ΣΥΜΒΟΥΛΕΣ, ομολόγους και αποπληθωρισμού

• Ενδέχεται 11, 2024

Οι επενδυτές έχουν ανάγκη να σχεδιάσουν τον πληθωρισμό, καθώς αυτό εξουδετερώνει τη μελλοντική αγοραστική δύναμη. Τα συμβόλαια TIPS και I Bonds δημιουργήθηκαν για να προστατεύσουν από τον πληθωρισμό. Αντιδρούν διαφορετικά στην απειλή του αποπληθωρισμού.

Συνήθως ο πληθωρισμός είναι το πιεστικότερο ζήτημα. Οι επενδυτές γνωρίζουν καλά πώς ο πληθωρισμός μπορεί να διαβρώσει την αξία ενός χαρτοφυλακίου. Υπάρχουν όμως και περιπτώσεις κατά τις οποίες ο αποπληθωρισμός απειλεί. Η αποπληθωρισμός αντιπροσωπεύει την αυξανόμενη αξία του νομίσματος στο οποίο επενδύετε. Οι καταναλωτές βλέπουν την πτώση των τιμών των αγαθών που αγοράζουν. Ένα χαρτοφυλάκιο θα είναι σε θέση να αγοράσει περισσότερα στο μέλλον εφόσον επενδύεται σε επενδύσεις που διατηρούνται σταθερές ή αυξάνονται.

Η αποπληθωρισμός φαίνεται ιδανική για τον καταναλωτή. Έχει τα μειονεκτήματά της όμως. Ένα πράγμα που συμβαίνει είναι ότι η πτώση των τιμών βλάπτει τις επιχειρήσεις. Με τη σειρά τους, οι επιχειρήσεις πρέπει να πληρώνουν λιγότερους μισθούς που μειώνουν την αγοραστική δύναμη του καταναλωτή. Οι καταναλωτές δαπανούν λιγότερα λόγω του μειωμένου μισθού τους. Η αποπληθωρισμός μπορεί να γίνει μια συνεχής καθοδική πορεία.

Οι Προστατευόμενες Αγορές Τίτλων (TIPS) και οι ομολογιακοί ομολογιακοί δεσμοί (I Bond Savings Bonds) δημιουργήθηκαν για να δώσουν έναν τρόπο αντιμετώπισης του πληθωρισμού. Οι στόχοι τους είναι να διατηρήσουν την αγοραστική σας δύναμη. Κάποιοι μπορεί να υποστηρίζουν ότι και ο Δείκτης Τιμών Καταναλωτή είναι δεσμευμένοι δεν αντανακλούν τον πραγματικό πληθωρισμό. Είτε αυτό είναι αλήθεια είτε όχι, παρέχουν έναν τρόπο να αντισταθμίσουν μέρος σε όλο τον πληθωρισμό.

Οι συμβουλές έχουν δύο τιμές. Το ένα είναι το σταθερό επιτόκιο κουπονιών. Ο άλλος είναι ο ρυθμός πληθωρισμού. Ο ρυθμός πληθωρισμού προσαρμόζει τον κύριό σας. Το ποσοστό αυτό κυμαίνεται καθώς ο πληθωρισμός ποικίλλει. Το επιτόκιο σταθερού τοκομεριδίου υπολογίζεται βάσει του προσαρμοσμένου αρχικού κεφαλαίου. Η εξαμηνιαία πληρωμή τόκων θα αυξηθεί καθώς αυξάνεται ο κύριός σας, παρόλο που το επιτόκιο κουπονιών παραμένει το ίδιο. Κατά τη διάρκεια του αποπληθωρισμού, ο κύριος υπόχρεος μπορεί να μειωθεί καθώς ο πληθωρισμός πέφτει σε αρνητικό έδαφος.

Ένα παράδειγμα: έχετε ένα ομόλογο που πληρώνει ένα σταθερό 3% σε κεφάλαιο 10.000 $. Τα πρώτα χρόνια υπάρχει πληθωρισμός και το κεφάλαιο του ομολόγου σας αυξάνεται στα 10.600 δολάρια. Η πληρωμή τόκων αυξάνεται επειδή ο κύριος μέσος σας έχει αυξηθεί, ενώ το επιτόκιο του κουπονιού παραμένει στο 3%. Τότε συναντάτε αποπληθωρισμό. Το πρώτο έτος ο ρυθμός πληθωρισμού μειώνεται στο 1%. Ο κύριος παράγοντας σας συνεχίζει να αυξάνεται επειδή ο ρυθμός πληθωρισμού βρίσκεται σε θετική επικράτεια. Το επόμενο έτος το ποσοστό μειώνεται στο -1%. Τώρα το κεφάλαιο σας προσαρμόζεται προς τα κάτω κατά 1%. Το εξάμηνο ενδιαφέρον σας μειώνεται επειδή το κεφάλαιό σας είναι μικρότερο. Το επιτόκιο του κουπονιού παραμένει στο 3%.

Συγκρίνετε αυτό με το Ομόλογα. Οι Ομολογίες υπολογίζονται διαφορετικά. Τα Ομόλογα έχουν δύο ποσοστά: το σταθερό επιτόκιο και το ποσοστό πληθωρισμού. Και οι δύο τιμές συνδυάζονται για να λάβουν το επιτόκιο του ομολόγου I.

Παράδειγμα: έχετε σταθερό επιτόκιο 1% και ο πληθωρισμός είναι 2%. Αυτά υπολογίζονται μαζί για να σας δώσουν το τρέχον επιτόκιο 3% για το ομόλογό σας για τους επόμενους έξι μήνες. (Το ποσοστό 3% είναι ένα ακατέργαστο παράδειγμα, καθώς η διαδικασία υπολογισμού μπορεί να σας δώσει λίγο περισσότερο.) Το ενδιαφέρον συσσωρεύεται στο Ομόλογο I, δεδομένου ότι τα ομόλογα δεν πληρώνουν μέχρι να τα εξοφλήσετε.

Στη συνέχεια, χτυπήματα αποπληθωρισμού. Σε αυτό το παράδειγμα, ο πληθωρισμός πέφτει στο -1% (αποπληθωρισμός). Τώρα ο σταθερός ρυθμός μειώνεται με τον ρυθμό αποπληθωρισμού. (1% σταθερό - 1% αποπληθωρισμός = μηδέν (βασίζεται κατά προσέγγιση σε υπολογισμούς).) Το δάνειό σας δεν κερδίζει πλέον ενδιαφέρον Το καλό είναι ότι το επιτόκιο δεν θα πέσει ποτέ κάτω από το μηδέν Μπορεί να έχετε σταθερό επιτόκιο 1% είναι -3% αλλά το ομόλογο σας θα κρατήσει τη συσσωρευμένη αξία του Δεν θα χάσει το κεφάλαιο.Αυτό ισχύει για κάθε φορά που επιλέγετε να πουλήσετε όσο περάσει η πενταετή περίοδος κράτησης.Πριν από τα πέντε χρόνια, Αυτό ισχύει ανεξάρτητα από τον κύκλο πληθωρισμού ή αποπληθωρισμού.

Οι συμβουλές έχουν επίσης αποτυχία. Οι Συμβουλές θα κρατήσουν την αρχική αξία του κεφαλαίου εάν τις κρατήσετε μέχρι τη λήξη τους. Πωλούν τους πριν από τη λήξη και θα λάβετε την αγοραία αξία που μπορεί να σας προκαλέσει την απώλεια κεφαλαίου. Κρατήστε τα και θα πάρετε την αρχική επένδυσή σας πίσω.

Τα συμβόλαια TIPS και I είναι μεγάλες επενδύσεις για τον πληθωρισμό. Μπορούν να χάσουν κάποια αξία με αποπληθωρισμό. Παρέχουν όμως κάποιες αποπληθωριστικές προστασίες. Ένας σταθερός, τυποποιημένος δεσμός μπορεί να είναι καλύτερος για τον αποπληθωρισμό. Ο πληθωρισμός είναι η μεγαλύτερη ανησυχία στις περισσότερες περιπτώσεις. Πληρώνει για να γνωρίζει όλες τις πτυχές σε μια επένδυση προτού να αγοράσετε όμως.


Ενδιαφέρεστε για ένα απλό χαρτοφυλάκιο για εξοικονόμηση για συνταξιοδότηση; Παρακαλώ ελέγξτε το βιβλίο μου για την οικοδόμηση ενός απλού χαρτοφυλακίου συνταξιοδότησης που είναι διαθέσιμο στο Amazon.com:
Επενδύοντας $ 10K το 2014 (τα βασικά στοιχεία για την επένδυση της Sandra)

Οδηγίες Βίντεο: Ο Άγιος Πορφύριος λύνει το μυστήριο μαγείας σε γυναίκα (Ενδέχεται 2024).